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QDII投资门槛与A股基金相同
来源:金融时报 作者:admin 发布时间:2007-08-03  

日前,刚刚获得证监会QDII业务资格的南方基金管理公司在北京召开了新闻发布会。发布会上,南方基金总经理高良玉、副总经理许小松对记者的提问耐心作答,而在一问一答之间,投资者最为关心的基金QDII产品的轮廓渐渐浮出水面。

  据介绍,南方基金即将推出的首只QDII产品,是一个全新的主动型股票类产品,通过在全球范围内精选国家、地区和投资品种,运用积极主动的投资管理策略实现基金的超额收益。

  高良玉在接受记者采访时表示,这只QDII产品理论上可以100%投资于股票,其中包括海外资本市场上的股票或股票型基金。目前产品的募集额度还没有确定,不过,高良玉强调,投资者要区分公司的额度与产品的额度之间的区别。获得QDII资格后,南方基金公司会以自己的名义申请用汇额度,这跟具体某只产品的额度没有直接关系。而如果产品发行时出现了超出用汇额度的情况,应该也是可以追加的。他表示,这是因为目前有关管理部门对用汇持支持态度。

  那么,投资者是否需要用外币来购买QDII产品呢?“不需要。”高良玉表示,投资者可以直接以人民币购买产品,并且与A股基金相同,投资门槛只有1000元人民币。此外,他还表示,尽管目前尚没有确定,但QDII产品在费率方面与A股基金也基本上没有区别。

  不过,此前受人民币升值预期、国内股市红火等因素影响,银行系QDII放行1年多来业绩并不十分如意。当记者就此询问高良玉的看法时,他表示并不过分担心汇率因素对QDII产品未来业绩的影响。“QDII产品是在全球范围内选择国家、地区和投资品种来进行投资,而人民币并非对所有货币都在升值。”而对于部分投资者关于“基金公司QDII产品会不会分流A股资金,从而影响当前牛市”的疑问,许小松表示,QDII为投资者提供的是更为多元化的投资机会以及规避风险的机会,在更多的投资种类出现时,投资者可以作多选题,而不是简单的非此即彼。

  据许小松介绍,拟担纲南方基金首只QDII产品的基金经理谢伟鸿即拥有12年海外投资从业经验,曾任台湾新光证券投资信托公司海外投资部经理,管理日本基金、亚洲基金与全球组合基金。此外,颇具看点的是,南方基金QDII业务启动的是“强强联手”战略——其境外投资顾问为全球领先的服务于机构和富有个人客户的金融服务专业机构——成立于1869年的梅隆集团。截至2006年底,其管理和托管资产规模达到5.5万亿美元。记者了解到,南方基金拟推出的首只开放式基金的主托管银行为中国工商银行,境外托管银行为纽约银行。

  高良玉最后表示,在目前公司国内基金产品线日益完善的今天,国际化发展的战略已经提上议事日程。通过第一只QDII产品,公司将实现“走出去”的第一步,通过学习境外资产管理机构先进的投资管理经验,了解境外市场的投资规则,打造一只全球化的投资研究团队,逐步完善境外产品线将是未来一段时期中公司国际业务发展的一个重点。“从这个角度来说,目前QDII对于我们而言更多是一种战略性产品,短期内能否为公司带来大量盈利并不是我们首要考虑的内容。”



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