最后，孙先生还可拓宽家庭的投资理财渠道，逐步增加保值型产品投资。丰富家庭资产的持有形式，有利于家庭总资产增长的稳健性，提高家庭资产的抗风险能力。在通胀背景下，实物投资显示出其较强的抗贬值能力和升值潜力，如黄金投资、艺术收藏品投资等，均具有一定的抗贬值功能。考虑到孙先生目前没有该类资产的投资，建议前期投资比例控制在占家庭总资产的5%左右较为适宜。

　　具体金融理财产品配置建议

　　针对张先生所关心的股票和基金的比例，可以大致分为四六开，40%用作直接炒股，另外60%用于投资基金，基金可以选择股票型基金和债券型基金。结合孙先生的投资偏好和风险承受能力，基金配置中可以积极激进性品种为主，这样可以较多地分享到目前股票牛市所带来的高收益，也有效规避了自行操作股票的高风险。另外还可配置20%资产购买债券型基金，购买方式，除了每月用一部分资金定期定额购买外，还可以在市场低点时择机购买。其次，剩余20%资金可考虑投资一些收益略高，风险不大的银行理财产品，如新股增值计划，投资于以新股申购为主要目的的资金信托，预期年收益可在4%~12%左右。

　　当然，如果孙先生对资产的全球配置有兴趣，也可以关注一下最近比较热门的银行或基金公司推出的QDII产品。

　　此外，如果过三五年后，孙先生有了20～30万元的盈余时，我们建议孙先生可以投资一些房产，比如旺铺的投资，以租还贷，以房生钱，这样可以达到事半功倍的效果。根据孙先生目前家庭理财的重点，我们建议孙先生通过调整投资策略，积极稳健地利用目前的资产结余增值获利，为可能的突发状况未雨绸缪。其次，为自己、配偶和刚出生的子女做好保险保障规划。另外需要注意的是，目前的理财规划和分析是针对陈先生当前的家庭财务状况做出的，家庭理财规划是一个动态的过程，需要针对人生不同的阶段不断修改和完善。

　　中国银行上海市分行中银理财 蔡慧

        专家建议二：家庭保险建议

　　孙先生家庭风险现状分析

　　孙先生及太太收入稳定，但理财途径过多集中于股票市场，目前拥有20%的收益并不是长期的保证，风险相对较大；孙先生新购了住房加上孩子的诞生，家庭的保险需求主要体现在保障方面。然而孙先生及太太均只有基本的社会保险，身故、医疗等保障均不足，在遇到重大疾病、收入中断等风险时家庭的保障是脆弱的。

　　孙先生家庭目前主要的风险包括：56万元的房贷没有还清、对孩子未来的抚养义务、可能存在的大病带来的收入损失及未来的养老压力等。

　　孙先生及太太为孩子健康成长和保证整个家庭长期的生活质量，首先应该加强的是自身的收入中断保障(身故及重大疾病)；从长期理财的角度考虑，要逐渐准备孩子的教育金及自身的养老金。从理财的规划上考虑，要注意分散风险，增加理财渠道，以期获得稳健的收益。

　　孙先生家庭具体保险建议

　　首先，基本保障补充方面，建议孙先生及配偶可分别补充总额50万元左右的定期保险(保费低)，用以分散房贷风险和增加对家庭的保障；孙先生及配偶分别为自身各自购买10万元左右的重大疾病保险或其他医疗保险作为健康保障；孙先生可让孩子参加上海少儿学生基本住院保险和上海少儿互助医疗基金，满足孩子在疾病保障方面的基本需求。

　　考虑到孙先生的家庭理财目前以股票为主，且比例过高(超过70%)，但随着孩子的降生，孙先生夫妇的实际风险承受能力相对二人世界时下降了一些，因此建议孙先生也可以考虑在家庭投资组合过程中，配置一定比例的投资连结保险或万能保险，长期来看既可以当作将来孩子的教育金储备之用，也可以用作夫妻养老金储备用，而且可以利用这两类保险之后，附加各类基本的保障保险，比如附加定期寿险、健康医疗险等，这样就能达到保障理财兼顾，且降低风险保障费率的效果。

　　泰康人寿上海分公司 许杰