Joe，32岁，女朋友Cici，26岁，均在外企工作，月薪均为8000元，年终奖均有6万元。

　　描述：目前在珠江新城有一套70平方米的房子，现价90万元（Cici家里出首期，Cici是户主），贷款35万元，期限20年，已供两年，首期交了15万元，月供2200元（两人一起供）。Joe家里给他买了部NISSAN， 周末经常和朋友一起自驾游。每个月定投基金1000元，至今有3万元左右的账户总额。此外股票遭遇深套，市值在13万元左右。活期账户里大概有2万元。Joe和Cici每个月的生活支出比较大（用于交际应酬比例最大），每个月结余不多，加起来只有1000-2000元。另外，每年还要各自给家中父母1万元生活费，共计2万元。两人都有社保 ，公积金账户大概Joe8万元、Cici2万元（期间取了两次），分别有10万元重大疾病保险 。

　　目标：计划近两年结婚（花费预算大概为10万元，双方家长包办），但需要买一套三房以上单位（在天河找，方便上下班），总价在80万-100万元左右，家中可提供30万元，其余要自己筹措。现住的房子到时用于出租（现同地段同面积租金为2800元）。

　　问理财师，对于现在的资产状况，有没有更好的建议以完成目标？

　　资产负债表（一）

　　资产 负债

　　金融资产 27  个人贷款 0

　　人民币活期存款 2 信用卡贷款 0

　　公积金存款 10 房屋贷款 约30

　　基金 2

　　股票 13

　　房屋 90 其他贷款 0

　　总资产 117 总负债 30

　　净资产（总资产-总负债） 87 资产负债比 26％

　　年日常收入/支出表（二） 单位：万元

　　收入项目 金额 占总收入百分比 支出项目 金额 占总支出百分比

　　工资收入 19.2 61.54％ 日常生活支出 16.8 87.05％

　　（含房贷）

　　年终奖收入 12 38.46％ 赡养父母 2 10.36％

　　保费支出 0.5 2.59％

　　总收入 31.2 100％ 总支出 19.3 100％

　　总收入-总支出 11.9

　　注：可投资年收入为11.9万元，家庭收入均为税后，不含公积金部分。

　　丘丽辉：调整资产结构利于防御风险

　　理财建议

　　保本型产品的占比提高至30％

　　财务分析

　　从Joe和女友目前的资产状况看，财务状况良好，债务负担不重，但流动资金较少，在金融资产中风险高的占比过高；从收支状况看，两人的年收入不低，但花费较多，节余资金不多，特别是日常支出较大，年节余主要依靠年终奖的发放，若无年终奖则年节余为负数。

　　理财目标

　　1.结婚目标。由于花费10万由双方家长包办，所以在此不作财务上的建议。

　　2.购房目标。购房总价在80万-100万元左右，家中可提供30万元左右，其余要自己筹措，因此下面会重点给予建议。

　　1.准备应急金。目前他们的活期存款仅有2万元，作为应急金则过少，他们的应急金准备4.2万元左右为宜。

　　2.合理利用资金，减轻房贷压力。若他们购买100万元的房产，除父母出资30万元外，若无其他资金支持，那么他们只能向银行贷款购买。

　　若采用贷款的方式购房，30万元的父母资助可作为首期，其余70万则需要贷款，若按20年还款、等额本息还款计算，月供约4700元，由于原来的房子出租可收租金2800元，所以他们每月增加的净月供约为1900元。

　　由于他们目前每月节余只有2000元左右，所以购房后，现金流会很紧张，可能需要动用储蓄和公积金，例如将上一年的年终奖留存作为还贷资金，每半年提取一次公积金。

　　需要提醒的是，若出租原来的房子，也存在断租风险，所以资金需要准备得宽裕些为宜；当他们购入第二套房产后，他们的资产负债情况发生改变，负债率将上升到68.38％，财务风险加大，有可能银行根据他们的经济情况，不贷出70万元的贷款。这些都会影响他们的购房计划。

　　3.开源节流，积极积累财富。目前他们的结余不多，购房后流动资金会较紧，建议要积极开源和控制家庭支出，减少奢侈性的支出项目，积累财富。定期定额购买开放式基金的方式很好，可以坚持。

　　4.调整资产结构，增加保本投资比例。在他们的金融资产中，风险高的占比过高，不利于防御风险，因此建议增加保本型产品的投入，例如：债券、银行保本产品等，建议逐渐将保本型产品的占比提高到30％。

　　5.购买保障保险。他们目前只购买了重疾险，根据他们目前的保障状况，建议他们结合自身的经济状况，逐步购买全面的保险保障，例如：

　　Joe———

　　（1）人生意外保险；

　　（2）终身寿险或定期寿险，用来满足肩负家庭责任的需要；

　　（3）商业养老保险，此险可根据经济状况决定是否购买。

　　Cici———

　　（1）人生意外保险，根据工作性质和生活环境适量考虑购买；

　　（2）终身寿险或定期寿险，用来满足肩负家庭责任的需要；

　　（3）女性生育、妊娠保险，为生儿育女的意外做适当准备；

　　（4）商业养老保险，此险可根据经济状况决定是否购买。

　　他们可以对照以上的建议，进行比较增加些保险即可，但由于他们目前负担不轻，节余较少，购买保险的计划也可分步实施。

　　6.养老、医疗、教育计划：

　　新家庭的成立，势必会有养儿育女、子女教育的考虑，而养老也是他们需要为长远考虑的问题。

　　虽然他们目前在外企工作，收入较高。社保都齐全，但需要合理评估一下，他们期望的退休生活，是否可以全部依靠国家的养老金来满足。无论单位和保险公司提供的医疗保障及福利多么完善，都不可能100％地支付所有的医疗费用，所以也要考虑补足自己的家庭医疗基金。未来孩子的教育基金，也是不久的将来需要提上议事日程的事，他们应该对孩子将来的教育基金有个合理的预期，并且做好相应准备。

　　总结

　　他们用钱的地方较多，而可以获得钱的来源相对较少，目前只有薪金收入，金融资产带来的收益也不多，因此根据理财目标的重要、急迫性，相应调整其理财目标，对达到家庭财务平衡是非常必要的。

　　怎样达到理财目标？在目前状况下，他们的资源较有限，只有调整自己的欲望才能达到平衡，结合自己实际情况及时地多积累些资产，让钱生更多的钱，根据理财目标的重要性依次满足、合理安排，才能保证日后过得安稳舒适。另外不要忘记保持健康的身体是生活的基础，他们应该也为自己制订一个健康计划。

　　李晓兰：股指已处于低位，建议定投指数型基金

　　理财建议

　　财务分析

　　Cici的房子在供款两年后的剩余贷款额为328281元（根据上述提供的贷款35万、供20年、月供2200元的信息推算，其借款利率为4.3％），因此Cici的第一套房申请的是公积金贷款。按企业和个人各提8％算，两人月公积金总额为2560元（各1280元）。

　　理财目标

　　1.通过合理规划调节资产投资的途径和方向，稳健增值。

　　2.选择恰当的贷款方式以降低负债———建议将首购房转为商业贷款。

　　Cici的房子现在月供2200元，因为以Cici名义购买，所以只能用Cici每月的公积金1280元供款，两人需要另付920元。如果两年后购买一套天河的三室一厅改善居住，以单价11000元/平方米，面积90平方米计算，总价100万元左右（房价看跌，暂不计算其价格成长率），届时第一套房的贷款余额为303300元。考虑到两人每月2560元的公积金收入及第二套房的借款额度高、商业贷款压力大的问题，建议将第一套房转为商业贷款，第二套做60万元公积金贷款（首付款30万元父母给，10万元由现有的公积金存款周转）。

　　调整后的负债情况为：

　　第一套房———借款303300元，供16年，按照现行商业贷款利率7.2％计算，月供2649元，同时放租，月入2800元；

　　第二套房———供25年，月付3353元，如此算来扣除公积金两人每月负担的贷款为642元（其中第一套房月供2649元+第二套房月供3353元-租金收入2800元-公积金收入2560元），比现在只供一套房负担少278元（现月负担920元-规划后实际月负担642元），所以两人可以在不增加还款压力的情况下再买100万元左右的三房。

　　但是由其月收支流量表看来，因为日常支出部分占收入的58％-63％，同时储蓄率和理财收入偏低，对于将来子女教育规划和个人的养老退休规划都会产生较大的资金缺口。

　　定投股票型或指数型基金

　　1.对日常费用支出养成记账习惯。分析支出的类型，把不必要的支出调减，控制在每月5000元-6000元，届时每月节余约有5000-6000元。

　　2.每月定投增至2000元。指数基金因受到上证指数下跌影响所以排名不前，但是现在指数已处于低位，无论后续市场是曲折上涨抑或继续探底定投上述类型的基金都是适合的，股票型比如易基策略成长、富国天益价值，指数型有易基50指数等等。可以两种类型各选择一只，各投1000元。

　　3.增加保险份额。考虑到将近90万元的住房贷款，建议补充总额为70万元（已有保险20万元），各人35万元保额，互为受益人的定期寿险，确保其中一方有能力偿还贷款。

　　以某保险公司定期寿险为例，32岁男性20年定期寿险每万元保额的保费为44元，35万保额需要年供1540元，每月平均多128元消费；女性26岁20年定期寿险每万元保额的保费为16元，35万保额需要年供560元，每月平均多47元消费；两人每月多支付保费为175元，但是可以多70万元保障。

　　4.购买外汇产品。两人都在外企工作，通常对外汇市场的波动会更加敏感，可以考虑购买适量的外汇（最低USD500元）进行交通银行的满金宝业务，该交易无资本金的放大效应（降低风险），可以买空卖空，比如当市场看跌时可以卖空，待市场真正下跌时再用较低的成本买进，从而赚取差价，买空亦然。因此，无论市场涨跌均有获利机会。

　　5.后续规划。每月剩下的2800-3800元用作储蓄，以便将来用作子女教育和两人的养老退休规划。

　　资产负债表（A）

　　单位：元 资产 负债

　　现金（活期） 2万 房贷 328281

　　股票 13万 保险 5000

　　基金 3万

　　公积金 10万

　　总资产 28万 总负债 333281

　　月收入支出表（B）

　　单位：元

　　收入 支出

　　工资 16000 养车 2500

　　保险 5000/12

　　供房 920（2200-1280）

　　定投 1000

　　日常支出 9200-10200

　　节余1000-2000 总支出 14000-15000

　　本期理财专家 中国建设银行广东省分行高端客户部国际注册财务策划师（RFPI） 丘丽辉

　　交通银行小北支行理财规划师（CFP） 李晓兰